参考答案: 我们将伦敦的报价进行以下转换,形成USD→GBP→EUR→USD的报价环: 伦敦:USD1=GBP0.6410~0.6452 法兰克福:GBP1=EUR1.3000~1.3100 纽约:EUR1=USD1.2300~1.2400 将三个汇率相乘,0.6410×1.3000×1.2300=1.025,大于1,存在套汇机会。在伦敦将美元换成英镑,在法兰克福将英镑换成欧元,在纽约将欧元换成美元,可以获得套汇收益。
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